Plazo fijo: qué es y cómo funciona un depósito a plazo fijo

Qué se entiende por plazo fijo

Un plazo fijo es un depósito a plazo. Según el Banco de España, es un producto bancario en el que se entrega el dinero a la entidad durante un plazo determinado y, al finalizar, se obtiene la cantidad entregada más los intereses pactados. El nombre viene de la fecha de vencimiento, que queda fijada en el contrato y que, como regla general, hay que respetar.

A cambio de no poder disponer del dinero durante ese tiempo, el depósito suele ofrecer más rentabilidad que una cuenta a la vista. El Banco de España lo explica así: la mayor rentabilidad responde a la «indisponibilidad» del dinero durante el plazo contratado. Es decir, lo que se paga es la liquidez que se cede. La definición general está en el glosario: depósito a plazo.

El Banco de España distingue dos modalidades:

• Imposiciones a plazo fijo. El capital entregado no sufre fluctuaciones y se retribuye, normalmente, con un tipo de interés fijo. También puede remunerarse con una retribución en especie.
• Depósitos estructurados. Su rendimiento depende de la evolución de algún activo de referencia.

Este texto trata de la primera modalidad, la que se identifica con el plazo fijo corriente. Para comparar ofertas, la guía cómo elegir un depósito a plazo recorre los criterios uno a uno.

Cómo funciona paso a paso

1. Información previa. Antes de firmar, la entidad debe entregar gratis información clara, suficiente y no engañosa, con antelación. Entre otros datos, debe incluir la duración, las comisiones y gastos, la retribución, la TAE y el fondo de garantía al que está adherida.
2. Contrato. El depósito se abre al formalizarlo, y se puede pedir una copia. Según el Banco de España, el contrato recoge como mínimo el tipo de interés nominal, la TAE, la periodicidad y las fechas de devengo y liquidación de los intereses, la fórmula de liquidación, las comisiones y gastos, la duración y las condiciones de prórroga, los derechos de la entidad para modificar el tipo de interés y los derechos del cliente sobre la cancelación y su coste.
3. Plazo. El capital queda inmovilizado hasta el vencimiento.
4. Vencimiento. Se recibe el capital más los intereses, o se renueva si el contrato lo prevé (véase más abajo).

TIN y TAE

El tipo de interés lo fija libremente cada entidad. Según el Banco de España, depende de las condiciones del mercado y de su política comercial, y puede ser fijo o variable referenciado a un índice.

El TIN recoge solo la retribución por depositar el dinero; la TAE añade los gastos y comisiones asociados y supone que los intereses se reinvierten al mismo tipo. Si el depósito no tiene comisiones, la diferencia entre ambas depende de cuándo se abonan los intereses: a igual TIN, cuanto más a menudo se abonan, más alta sale la TAE. La comparativa TAE frente a TIN lo detalla y la calculadora de TAE y TIN permite pasar de una a otra.

Vencimiento y renovación

Al terminar el plazo, el depósito se liquida o se renueva. El Banco de España señala que es habitual incluir en los contratos la renovación tácita, es decir, automática, con las condiciones en que se hará. Y destaca tres puntos:

• La información precontractual debe indicar de forma expresa y resaltada si el depósito se renueva al vencimiento, con el plazo y las condiciones que tendrá después.
• Deben estar claros los plazos de preaviso y la forma de renunciar a la renovación.
• Es frecuente que, tras una renovación automática, el tipo de interés sea inferior al que se tenía al constituir el depósito. El Banco de España recomienda estar atento a la fecha de vencimiento para decidir a tiempo.

La entidad también puede dar por terminado un depósito con vencimiento y prórrogas automáticas, si el contrato lo prevé, respetando el preaviso que indique.

Cancelación antes del vencimiento

Sin una cláusula que lo permita, no cabe cancelar por la sola voluntad de una de las partes: hace falta un acuerdo con la entidad. Según el Banco de España, es frecuente que el contrato dé a ambas partes la facultad de cancelar anticipadamente. Si hay varios titulares, la orden de cancelación tienen que darla todos.

La entidad cobra la penalización o comisión que prevea el contrato, y esta no puede exceder el total de intereses brutos devengados desde el inicio de la imposición hasta la fecha de cancelación. Con ese tope, la penalización puede llevarse todos los intereses, pero no el capital. Cómo calcularla y qué alternativas hay se explica en cancelar un depósito antes de tiempo.

Garantía del Fondo de Garantía de Depósitos

El FGD cubre, en general, los depósitos en los que se garantiza la devolución del 100 % del capital. Entre ellos cita expresamente los depósitos a plazo fijo y las imposiciones a plazo. Los estructurados quedan cubiertos solo si se garantiza la devolución íntegra del capital a vencimiento.

El FGD garantiza, en general, hasta 100.000 € por titular y entidad. En una cuenta con varios titulares, el importe se reparte entre ellos según el contrato y, si no dice nada, a partes iguales. Lo que exceda de 100.000 € no lo cubre el FGD. En un concurso, la parte de los depósitos de personas físicas y pymes que supera el nivel garantizado tiene privilegio general (disposición adicional decimocuarta de la Ley 11/2015), lo que no equivale a una garantía de cobro. Para depósitos en sucursales en España de bancos de otros países de la UE, el fondo competente es el del país del banco, aunque el FGD tramita los pagos. El detalle está en la guía cómo funciona el Fondo de Garantía de Depósitos y la definición, en Fondo de Garantía de Depósitos.

Fiscalidad básica

Datos del ejercicio 2025 (Renta 2025) y de la retención 2026.

Los intereses de un plazo fijo son rendimientos del capital mobiliario por la cesión a terceros de capitales propios. Tres reglas de la Agencia Tributaria:

• Se integran en la declaración por su importe íntegro, sin descontar la retención practicada.
• Se imputan al ejercicio en que son exigibles para quien los cobra, con independencia de cuándo se cobren.
• La retención sobre intereses de cuentas y depósitos es, con carácter general, del 19 % en el cuadro de tipos de 2026 de la Agencia Tributaria (versión aplicable desde el 10/09/2026). Es un pago a cuenta del IRPF, no el impuesto final.

Los intereses tributan en la base del ahorro, con la escala de los artículos 66 y 76 de la Ley 35/2006 del IRPF (del 19 % al 30 % según el tramo, en 2025 y 2026). Conceptos relacionados: retención a cuenta y base imponible del ahorro. Un análisis más completo está en cómo tributan los intereses de depósitos y cuentas en 2026.

Ejemplo numérico

Escenario hipotético, no previsión ni oferta real. Capital de 10.000 € a 12 meses, TIN del 2,00 %, intereses abonados al vencimiento, sin comisiones y con retención del 19 %.

Si los mismos intereses se abonaran mensualmente, la TAE pasaría a (1 + 0,02/12)^12 − 1 = 2,02 %, porque lo abonado cada mes se podría reinvertir. En la renta se declararían los 200,00 € brutos y se restarían los 38,00 € retenidos; el impuesto final depende del resto de rendimientos del ahorro de cada contribuyente. El cálculo se puede repetir con otros datos en la calculadora de depósitos.

Dónde seguir

El listado de depósitos reúne ofertas con su TAE, plazo y condiciones. Los datos pueden cambiar y conviene contrastarlos con la información precontractual de la entidad antes de contratar. El criterio de recogida de datos está en metodología.